Attached files

file filename
8-K - 8-K - KEURIG GREEN MOUNTAIN, INC.a12-3672_18k.htm

 

The following tables summarize selected financial data for segment disclosures, as recast:

 

 

 

For the thirteen weeks ended December 25, 2010

 

 

 

(Dollars in thousands)

 

 

 

SCBU

 

KBU

 

CBU

 

Corporate

 

Eliminations

 

Consolidated

 

Sales to unaffiliated customers

 

$

199,594

 

$

326,115

 

$

48,439

 

$

 

$

 

$

574,148

 

Intersegment sales

 

$

123,729

 

$

68,653

 

$

15,987

 

$

 

$

(208,369

)

$

 

Net sales

 

$

323,323

 

$

394,768

 

$

64,426

 

$

 

$

(208,369

)

$

574,148

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Income before taxes

 

$

52,716

 

$

(1,093

)

$

4,976

 

$

(36,020

)

$

(8,032

)

$

12,547

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Total assets

 

$

891,742

 

$

396,434

 

$

1,274,226

 

$

535,008

 

$

(495,199

)

$

2,602,211

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Stock compensation

 

$

719

 

$

501

 

$

19

 

$

961

 

$

 

$

2,200

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Interest expense

 

$

 

$

 

$

 

$

6,058

 

$

 

$

6,058

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Property additions

 

$

21,345

 

$

5,083

 

$

1,279

 

$

9,942

 

$

 

$

37,649

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Depreciation and amortization

 

$

9,823

 

$

2,263

 

$

3,411

 

$

2,634

 

$

 

$

18,131

 

 

 

 

For the thirteen weeks ended March 26, 2011

 

 

 

(Dollars in thousands)

 

 

 

SCBU

 

KBU

 

CBU

 

Corporate

 

Eliminations

 

Consolidated

 

Sales to unaffiliated customers

 

$

230,627

 

$

271,246

 

$

145,785

 

$

 

$

 

$

647,658

 

Intersegment sales

 

$

137,152

 

$

85,503

 

$

31,992

 

$

 

$

(254,647

)

$

 

Net sales

 

$

367,779

 

$

356,749

 

$

177,777

 

$

 

$

(254,647

)

$

647,658

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Income before taxes

 

$

74,097

 

$

54,481

 

$

12,180

 

$

(21,609

)

$

(17,046

)

$

102,103

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Total assets

 

$

913,336

 

$

401,534

 

$

1,290,096

 

$

541,699

 

$

(476,905

)

$

2,669,760

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Stock compensation

 

$

693

 

$

515

 

$

94

 

$

1,015

 

$

 

$

2,317

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Interest expense

 

$

 

$

 

$

 

$

16,672

 

$

 

$

16,672

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Property additions

 

$

34,538

 

$

5,230

 

$

9,013

 

$

2,398

 

$

 

$

51,179

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Depreciation and amortization

 

$

10,717

 

$

2,401

 

$

14,030

 

$

3,505

 

$

 

$

30,653

 

 

 

 

For the thirteen weeks ended June 25, 2011

 

 

 

(Dollars in thousands)

 

 

 

SCBU

 

KBU

 

CBU

 

Corporate

 

Eliminations

 

Consolidated

 

Sales to unaffiliated customers

 

$

275,651

 

$

285,340

 

$

156,219

 

$

 

$

 

$

717,210

 

Intersegment sales

 

$

72,909

 

$

3,320

 

$

25,959

 

$

 

$

(102,188

)

$

 

Net sales

 

$

348,560

 

$

288,660

 

$

182,178

 

$

 

$

(102,188

)

$

717,210

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Income before taxes

 

$

66,347

 

$

40,563

 

$

24,743

 

$

(42,905

)

$

 

$

88,748

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Total assets

 

$

1,010,205

 

$

404,788

 

$

1,299,088

 

$

540,042

 

$

(379,701

)

$

2,874,422

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Stock compensation

 

$

938

 

$

669

 

$

177

 

$

1,219

 

$

 

$

3,003

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Interest expense

 

$

 

$

 

$

 

$

29,830

 

$

 

$

29,830

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Property additions

 

$

72,515

 

$

8,580

 

$

8,464

 

$

2,596

 

$

 

$

92,155

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Depreciation and amortization

 

$

11,152

 

$

2,551

 

$

13,728

 

$

3,548

 

$

 

$

30,979

 

 



 

 

 

For the thirteen weeks ended September 24, 2011

 

 

 

(Dollars in thousands)

 

 

 

SCBU

 

KBU

 

CBU

 

Corporate

 

Eliminations

 

Consolidated

 

Sales to unaffiliated customers

 

$

257,859

 

$

306,000

 

$

148,024

 

$

 

$

 

$

711,883

 

Intersegment sales

 

$

109,180

 

$

7,824

 

$

24,409

 

$

 

$

(141,413

)

$

 

Net sales

 

$

367,039

 

$

313,824

 

$

172,433

 

$

 

$

(141,413

)

$

711,883

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Income before taxes

 

$

56,756

 

$

32,247

 

$

30,961

 

$

(20,502

)

$

(113

)

$

99,349

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Total assets

 

$

1,354,567

 

$

622,254

 

$

1,283,883

 

$

476,613

 

$

(539,430

)

$

3,197,887

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Stock compensation

 

$

836

 

$

648

 

$

180

 

$

1,177

 

$

 

$

2,841

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Interest expense

 

$

 

$

 

$

 

$

5,097

 

$

 

$

5,097

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Property additions

 

$

81,014

 

$

15,866

 

$

7,691

 

$

4,757

 

$

 

$

109,328

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Depreciation and amortization

 

$

12,363

 

$

3,755

 

$

14,024

 

$

3,731

 

$

 

$

33,873

 

 

 

 

For the fifty-two weeks ended September 24, 2011

 

 

 

(Dollars in thousands)

 

 

 

SCBU

 

KBU

 

CBU

 

Corporate

 

Eliminations

 

Consolidated

 

Sales to unaffiliated customers

 

$

963,731

 

$

1,188,701

 

$

498,467

 

$

 

$

 

$

2,650,899

 

Intersegment sales

 

$

442,970

 

$

165,300

 

$

98,347

 

$

 

$

(706,617

)

$

 

Net sales

 

$

1,406,701

 

$

1,354,001

 

$

596,814

 

$

 

$

(706,617

)

$

2,650,899

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Income before taxes

 

$

249,916

 

$

126,198

 

$

72,860

 

$

(121,036

)

$

(25,191

)

$

302,747

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Total assets

 

$

1,354,567

 

$

622,254

 

$

1,283,883

 

$

476,613

 

$

(539,430

)

$

3,197,887

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Stock compensation

 

$

3,186

 

$

2,333

 

$

470

 

$

4,372

 

$

 

$

10,361

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Interest expense

 

$

 

$

 

$

 

$

57,657

 

$

 

$

57,657

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Property additions

 

$

209,412

 

$

34,759

 

$

26,447

 

$

19,693

 

$

 

$

290,311

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Depreciation and amortization

 

$

44,055

 

$

10,970

 

$

45,193

 

$

13,418

 

$

 

$

113,636

 

 

 

 

For the fifty-two weeks ended September 25, 2010

 

 

 

(Dollars in thousands)

 

 

 

SCBU

 

KBU

 

CBU

 

Corporate

 

Eliminations

 

Consolidated

 

Sales to unaffiliated customers

 

$

571,630

 

$

699,246

 

$

85,899

 

$

 

$

 

$

1,356,775

 

Intersegment sales

 

$

254,746

 

$

166,615

 

$

34,274

 

$

 

$

(455,635

)

$

 

Net sales

 

$

826,376

 

$

865,861

 

$

120,173

 

$

 

$

(455,635

)

$

1,356,775

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Income before taxes

 

$

104,900

 

$

75,737

 

$

11,287

 

$

(44,133

)

$

(14,582

)

$

133,209

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Total assets

 

$

795,215

 

$

417,802

 

$

150,818

 

$

70,240

 

$

(63,501

)

$

1,370,574

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Stock compensation

 

$

2,556

 

$

2,092

 

$

23

 

$

3,278

 

$

 

$

7,949

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Interest expense

 

$

 

$

 

$

 

$

5,294

 

$

 

$

5,294

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Property additions

 

$

95,060

 

$

20,514

 

$

2,446

 

$

15,937

 

$

 

$

133,957

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Depreciation and amortization

 

$

22,689

 

$

7,713

 

$

7,188

 

$

6,867

 

$

 

$

44,457